BCE reduce ratele dobânzii la 2%, dar Lagarde spune că viitoarele reduceri sunt mai puțin probabile. Ce înseamnă asta pentru ratele tale

Reducerea de dobândă e de un sfert de punct procentual și vine după ce inflația din zona euro a scăzut sub țintă în luna mai.

Decizia de joi, mult așteptată, este a opta reducere cu un sfert de punct procentual a băncii centrale într-un an. Din iunie 2024, autoritățile care stabilesc ratele dobânzii au redus la jumătate costurile de împrumut de la un vârf de 4%.

Pe piețe au existat puține reacții la această decizie, euro rămânând neschimbat față de dolar, la 1,142 dolari, scrie Financial Times.

Majoritatea analiștilor prevăd că creșterea neașteptată a monedei euro de la anunțurile tarifare făcute de președintele SUA în aprilie, cu ocazia „Zilei Eliberării”, combinată cu prețuri mai mici la energie și o potențială creștere a importurilor din China, va menține sub control creșterile prețurilor de consum în zona euro.

„Riscul ca inflația să nu atingă obiectivul a crescut în mod clar”, a scris Carsten Brzeski, șeful diviziei macroeconomice globale a ING, într-o notă publicată după luarea deciziei.

Banca centrală a redus perspectivele de inflație pentru acest an la ținta pe termen mediu de 2%, față de 2,3% prognozate în martie.

De asemenea, a avertizat că „incertitudinea din jurul politicilor comerciale” va „afecta investițiile și exporturile afacerilor, în special pe termen scurt”.

Christine Lagarde sugerează că viitoarele reduceri ale ratelor dobânzilor sunt acum mai puțin probabile

Christine Lagarde a declarat că „am încheiat aproape un ciclu de politică monetară care a gestionat o serie de șocuri”, o remarcă ce ar putea fi înțeleasă ca un indiciu implicit că viitoarele reduceri ale ratelor dobânzii sunt mai puțin probabile.

Ea a adăugat că această reducere a ratei dobânzii a plasat BCE „într-o poziție bună” pentru a face față incertitudinilor care „se profilează în calea noastră”.

Ce înseamnă asta pentru românii cu credite în euro

Pentru românii cu rate la credite în euro cu dobândă variabilă, asta se va traduce într-o ușoară scădere a acestor rate.

Impactul reducerii ratelor de dobândă va fi resimțit diferit de către clienții băncilor, în funcție de tipul de contract (ne referim la contractele de credit în euro cu dobândă variabilă, cele cu dobândă fixă nefiind afectate).

De regulă, băncile își actualizează dobânda la credite la 3 sau la 6 luni în funcție de contractul pe care îl are fiecare. La următoarea actualizare va fi încorporat noul nivel al dobânzii, iar ratele ar putea scădea marginal.

Băncile românești au expuneri mici pe creditele ipotecare cu dobânda ancorată la EURIBOR, expunerea fiind mai mare în cazul creditelor acordate constructorilor și dezvoltatorilor.

În cazul celor din urmă, o proporție importantă a creditelor CRE- acronimul Commercial Real Estate (94% la sută, septembrie 2024) este expusă la riscul de rată a dobânzii, fiind acordată cu dobândă variabilă de la acordare până la scadență. Dintre acestea, 34 la sută au ca indice de referință EURIBOR la 3 luni și alte 30 la sută ROBOR la 3 luni. Doar 4 la sută din volumul creditelor CRE este acordat cu dobândă fixă de la acordare până la scadență.

În cazul populației expunerea e mult mai mică.